home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ CNN Newsroom: Global View / CNN Newsroom: Global View.iso / txt / jpr / jpr0892.008 < prev    next >
Text File  |  1994-05-02  |  9KB  |  177 lines
  1. <text>
  2. <title>
  3. Yunnan Develops Foreign Trade
  4. </title>
  5. <article>
  6. <hdr>
  7. Joint Publications Research Service, August 24, 1992
  8. China: Yunnan Develops Foreign Trade
  9. </hdr>
  10. <body>
  11. <p>By Fu Zhengluo: "Yunnan Border Trade Flourishes--Reform and
  12. Open Policy Shows Enormous Vitality", [Beijing Guoji Jingmao
  13. Xiaoxi in Chinese, 21 June 92 p 1.]
  14. </p>
  15. <p>   Yunnan Province is located in China's southwestern border
  16. region. Bordering on Burma, Laos and Vietnam, it is connected
  17. with various countries in Indochina Peninsula by sea and land.
  18. It has a 4,000-km long border line with 27 counties and cities
  19. bordering on neighboring countries and with people of 15
  20. nationalities living across the border line. Border trade has
  21. been going on, and trade fairs in particular have been attended
  22. by border inhabitants from all sides over a protracted period.
  23. With the implementation of China's reform and open policy since
  24. 1984, border trade with Burma in the western apart of Yunnan has
  25. entered a new stage of development. The improvement in
  26. Sino-Vietnamese and Sino-Laotian relations has helped promote
  27. trading between the southwestern part of Yunnan and Laos and
  28. between the southern part of the province and Vietnam.
  29. </p>
  30. <p>(1) Gratifying Situation in Developing Yunnan's Border Trade in
  31. Recent Years
  32. </p>
  33. <p>   The form of border trade in Yunnan is multi-level. The first
  34. form is one of trade fairs attended by inhabitants on both sides
  35. of the border. Border inhabitants with proper identification
  36. cards may cross the border to attend the trade fair on the other
  37. side by paying a border-crossing fee of 30 to 50 fen at the
  38. border checkpoint. At present, some of the trade fairs are
  39. relatively large in size. According to statistics, the number of
  40. border inhabitants who attended the trade fairs in the Hekou
  41. City amounted to 50,000 during the first quarter of 1992. The
  42. second form is small transactions. It is a form of
  43. nongovernmental trade between business establishments on both
  44. sides. The great majority of the transactions are in the form of
  45. barter with the value of goods calculated on the basis of
  46. renminbi. This is the major form of the border trade in Yunnan.
  47. The third form is local governments that designate certain
  48. companies to carry out trade.
  49. </p>
  50. <p>   To promote border trade, the state and Yunnan Province have
  51. adopted a series of border trade policies such as adherence to
  52. the "five self principle" (the principle of relying on oneself
  53. to look for supplies, do the marketing, carry on negotiations,
  54. shoulder the responsibility for one's own profits or losses, and
  55. achieve a balanced trade development) and the adoption of a
  56. policy to give preferential treatment to 162 types of
  57. commodities by reducing their customs tariff. To promote border
  58. trade, the province has also adopted the measure of integrating
  59. border trade with general trade (foreign trade), combine
  60. commodity trade with economic, technological and labor
  61. cooperation, and linking export-oriented border trade with
  62. lateral economic ties at home.
  63. </p>
  64. <p>   Right now, trade between the western part of the province
  65. and Burma is the largest border trade in Yunnan. The total
  66. volume of export and import trade in Dehong Dai-Jingpo
  67. Autonomous Prefecture which includes the ports of Ruili and
  68. Wanding reached 1.3 billion yuan during 1991, accounting for 80
  69. percent of Yunnan's total value of import and export goods (1.64
  70. billion yuan of which export goods amounted to 950 million yuan
  71. and imported goods totalled 690 million yuan).
  72. </p>
  73. <p>   Yunnan's primary export commodities to Burma are textiles,
  74. accounting for 70 percent of the total export value. Next on the
  75. list were articles of daily use (such as batteries, matches,
  76. detergents and rubber shoes) as well as food, beverages,
  77. household electric appliances, rolled steel, cement and so on.
  78. The primary import commodities to Yunnan are jewelry and
  79. jadestone which account for 30 percent of the total imported
  80. merchandise. Next on the list are lumber, rattan, marine
  81. products, bean, sesame, peanuts and so on.
  82. </p>
  83. <p>   With the development of border trade, Yunnan has also begun
  84. to strengthen its economic and technical cooperation with Burma
  85. and Laos. Negotiations have been actively carried on for
  86. projects such as sending workers abroad to help fell trees, grow
  87. cotton, excavate mines, and run cement factories and workshops
  88. for the repair and assembly of motor vehicles and tractors.
  89. </p>
  90. <p>(2) Border Trade Spurs Overall Economic Development of Port
  91. Cities
  92. </p>
  93. <p>   The two cities of Ruili and Wanding which border
  94. Burma are designated by the state as ones open to foreign
  95. countries. Due to their favorable geographical locations and
  96. convenient transport facilities, the border trade in the
  97. vicinity of these two cities is developing rapidly. All this has
  98. spurred the overall economic development of the two cities.
  99. </p>
  100. <p>   Ruili is close to Burma's Muse Township. The peoples in the
  101. two countries have maintained close ties and continuously
  102. developed their relations of friendship and good-neighborliness
  103. since ancient times. After the Burmese Law and Order Restoration
  104. Council took over Burma's political power on 18 September 1988,
  105. it has paid even greater attention to promoting border trade and
  106. stepped its efforts in building the Muse Township. Now, there
  107. is an attractive China-Burma street with well laid-out stores.
  108. </p>
  109. <p>   Since the Third Plenary Session of the 11th National CCP
  110. Committee, the border trade in Wandin City has flourished. The
  111. total volume of imports and exports in 1978 was only 1.8 million
  112. yuan. It increased to 30.89 million yuan in 1985, and reached
  113. 277 million yuan in 1991. The number of commercial
  114. establishments engaged in border trade has already increased
  115. from 16 in 1985 to 53 in 1991, which included six companies from
  116. other provinces.
  117. </p>
  118. <p>   Due to the vigorous development of border trade, tax revenues
  119. from various sources are also increasing. The continuous
  120. increase of revenues in Wandin City has provided abundant
  121. financial resources for the promotion of the overall economic
  122. development.
  123. </p>
  124. <p>   In short, the development of border trade has spurred the
  125. overall economic development in Ruili and Wanding. It has played
  126. an important role in benefiting the nation, helping people
  127. become well-to-do, enhancing friendship with neighboring
  128. countries and maintaining peace and security in the nation.
  129. </p>
  130. <p>(3) Great Potential in Developing Border Trade
  131. </p>
  132. <p>   Although the economic foundation of Yunnan's three
  133. neighboring countries is still weak and their purchasing power
  134. is somewhat limited, these countries have rich soil, good
  135. climate, abundant resources in agriculture and forestry as well
  136. as plentiful mineral, marine and tropical resources. Via these
  137. three countries, Yunnan may enter the vast market in various
  138. other countries in the Asian-Pacific Region. Many of the
  139. products in Yunnan cater to the needs of the consumers in
  140. neighboring countries. In addition, industrial products in
  141. Yunnan are rated high quality by neighboring countries.
  142. Economically, China and its neighboring countries compliment
  143. each other. At present, both China and its neighboring nations
  144. are implementing the policy of opening to the outside world. All
  145. sides have the desire to strengthen their cooperation in
  146. economic affairs and trade. Although various nations are still
  147. not so abundant in foreign exchange, they may still expand their
  148. trade and economic and technical cooperation in various flexible
  149. ways such as barter and compensation trade. As for future
  150. prospects, there is great potential in developing the border
  151. trade between Yunnan and its three neighboring countries.
  152. </p>
  153. <p>   Naturally there still exist some problems in doing border
  154. trade in Yunnan. For example, Yunnan has had a trade surplus
  155. with Burma for years while the Burmese currency has devaluated
  156. on a large scale in recent years. All these factors have
  157. affected the economic benefits of the commercial establishments.
  158. In some commercial sectors, there are signs of lowering prices
  159. in